CE 助推中國地方金融發(fā)展

北京2011年8月26日電 /美通社亞洲/ -- 2011年是中國“十二五”規(guī)劃的開元之年，中國政府針對國民經(jīng)濟(jì)可持續(xù)健康發(fā)展制定了一系列新規(guī)劃和新政策。在此指導(dǎo)下，各地方政府相應(yīng)制定了更為詳細(xì)的規(guī)劃和目標(biāo)，其中很多地區(qū)的金融業(yè)發(fā)展規(guī)劃，都將鼓勵企業(yè)走進(jìn)資本市場進(jìn)行直接融資列為重點。

在各地政府鼓勵企業(yè)積極上市的大背景下，2011年8月15-17日，CEBEX 集團(tuán)旗下品牌創(chuàng)業(yè)中國精英會（China Entrepreneurs）?資本市場系列（CE-Premier）分別在東北三大城市沈陽、哈爾濱、大連成功推出“2011中國企業(yè)海外上市 – IPO 融資之旅高峰論壇”（2011 IPO City Tour）。此次巡回論壇得到了黑龍江省金融工作辦公室、哈爾濱市金融工作領(lǐng)導(dǎo)小組辦公室、沈陽市人民政府金融工作辦公室以及大連市金融發(fā)展局等當(dāng)?shù)卣畽C(jī)構(gòu)的大力支持和幫助，圍繞如何幫助擬上市的中國企業(yè)增進(jìn)對海外 IPO 的認(rèn)識，并為此做足準(zhǔn)備展開專題討論。勝藍(lán)律師事務(wù)所（SALANS）、美國樂博律師事務(wù)所（LOEB&LOEB LLP）和 MZ-HCI 三家專業(yè)機(jī)構(gòu)全程贊助了此次融資之旅。

此次融資之旅，特別選擇了沈陽、哈爾濱和大連三個最具金融活力的城市。其中，沈陽市人民政府在其《關(guān)于加快沈陽金融業(yè)發(fā)展的意見》中表明，將重點推動一批創(chuàng)新型、成長型特別是擁有自主知識產(chǎn)權(quán)的企業(yè)在主板、中小板、創(chuàng)業(yè)板和境外資本市場上市。而大連也制訂了《大連市金融業(yè)發(fā)展十二五規(guī)劃》，五年內(nèi)將新增上市公司50家，使全市上市公司的總數(shù)接近100個。哈爾濱金融辦也出臺了多項鼓勵上市的政策，規(guī)定擬上市企業(yè)在改制重組過程中，提速辦理資產(chǎn)置換、剝離、收購、財產(chǎn)登記過戶等手續(xù)，同時給予擬在境內(nèi)外主板市場和創(chuàng)業(yè)板市場上市的企業(yè)專項資金資助等。

此外，本次 IPO 融資之旅還邀請到了紐約證券交易所、納斯達(dá)克交易所以及韓國交易所的代表們，律師事務(wù)所律師、會計師、PR顧問以及 IPO 資深專家等，就“根據(jù)情勢選定 IPO 的較佳時機(jī)”、“中國企業(yè)海外 IPO 法律障礙”、“資本化旅程—走向持續(xù)成功”、“從容應(yīng)對海外上市后的威脅與挑戰(zhàn)”以及“上市后的企業(yè)管制和董事責(zé)任”這5大話題進(jìn)行了深入的分析和探討，全程共吸引了350余家中國企業(yè)的關(guān)注和參與。

本次論壇的一大貢獻(xiàn)就是為與會者深度解析了頗受關(guān)注的中國概念股遭遇美國投資者質(zhì)疑的問題。

自2010年下半年開始，中國互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)掀起了海外上市熱潮，但受“渾水公司”的介入，以及中國企業(yè)自身所暴露出的一些問題，中國概念股遭遇美國投資者質(zhì)疑，2011年5月以來，許多中國在美上市企業(yè)股票紛紛跌破了發(fā)行價。此外，受美國債務(wù)危機(jī)的影響，以及美國證監(jiān)會（SEC）對赴美上市中國企業(yè)的審查更為嚴(yán)格等，近期赴美上市企業(yè)數(shù)量大幅縮水，不少中國企業(yè)赴美上市的計劃也就此擱淺。對于中國企業(yè)而言，什么時候才是合適的上市時機(jī)？論壇舉行期間，CEBEX 集團(tuán)創(chuàng)始人及副總裁紀(jì)景姝女士、紐約證券交易所北京代表處代表馮玉慧、納斯達(dá)克北京代表處代表郝毓盛以及韓國交易所北京代表處首席代表趙長鉉紛紛表達(dá)了自己的意見。由于美國市場前景并不明朗，目前并不是中國企業(yè)赴美上市的好時機(jī)。但由于海外上市涉及的時間長、內(nèi)容復(fù)雜，擬海外上市的中國企業(yè)可以啟動 IPO 進(jìn)程，練好內(nèi)力，做好充足的準(zhǔn)備，以抓住可能到來的“小陽春”的機(jī)遇。但對于那些足夠優(yōu)質(zhì)、發(fā)展模式能夠得到外國投資者認(rèn)可的公司，無論是市場高峰還是波谷時上市，都有成功的機(jī)會。

對于擬海外上市的中國公司而言，法律問題是其成功上市的一大挑戰(zhàn)。對此，勝藍(lán)律師事務(wù)所上海代表處資深法律顧問孔嘉明博士詳細(xì)講解了首次公開募股的日程表及其各個不同階段企業(yè)面臨的法律問題。美國樂博律師事務(wù)所合伙人馬富麟則討論了如何應(yīng)對海外上市后企業(yè)面臨的威脅與挑戰(zhàn)，比如如何通過獨(dú)立調(diào)查、訴訟辯護(hù)、開展回購計劃，或發(fā)起管理層收購來重塑企業(yè)信譽(yù)。

資本運(yùn)作也是企業(yè)上市過程中的重要環(huán)節(jié)。此次高峰論壇期間，MZ-HCI 高級副總裁彭楓、Scott Powell 以及 MZ 資本化團(tuán)隊高級副總裁楊浩從投資者關(guān)系以及資本運(yùn)作的角度，詳細(xì)講述了成功 IPO 的重要特征及其資本化時間表，即計劃籌備期、IPO 執(zhí)行階段以及 IPO 之 后不同階段企業(yè)的職責(zé)。此外，他們還強(qiáng)調(diào)了上市過程中商業(yè)計劃和戰(zhàn)略以及盡職調(diào)查和審計等步驟的重要性。

而在成功實現(xiàn)海外上市后，中國企業(yè)實際上是作為一家外國公司在海外運(yùn)作。由于中美資本市場在監(jiān)管方式上存在差異，因此中國公司應(yīng)當(dāng)更加熟知并適應(yīng)當(dāng)?shù)胤煞ㄒ?guī)、證券法以及監(jiān)管環(huán)境等。美國樂博律師事務(wù)所合伙人馬富麟、畢馬威會計師事務(wù)所（KPMG）合伙人芮懷連、普華永道會計事務(wù)所主管合伙人劉磊、達(dá)信中國區(qū)高級副總裁魏剛以及畢馬威會計事務(wù)所（KPMG）王銳等主要討論了中國企業(yè)上市后的企業(yè)管制等問題。針對目前中國上市企業(yè)存在的問題，他們強(qiáng)調(diào)，中國企業(yè)應(yīng)當(dāng)轉(zhuǎn)變觀念，加強(qiáng)內(nèi)部控制，保護(hù)上市公司資產(chǎn)及股東權(quán)益，實現(xiàn)資本的長期及可持續(xù)發(fā)展。

作為此次論壇的主辦方，CEBEX 集團(tuán)總裁、創(chuàng)業(yè)中國精英會創(chuàng)始人兼總裁 Eric L. Schmidt 先生會后總結(jié)道：“資本市場出現(xiàn)波動是正常現(xiàn)象，有問題的中國公司只是少數(shù)。中國企業(yè)家正在成長，中國企業(yè)在國際資本市場的表現(xiàn)將會越來越成熟和理性。”

關(guān)于本次論壇的更多信息，請繼續(xù)關(guān)注后續(xù)相關(guān)報道和創(chuàng)業(yè)中國精英會（China Entrepreneurs）制作的官方出版物。

融合中外商界，共創(chuàng)成功未來。

關(guān)于創(chuàng)業(yè)中國精英會

創(chuàng)業(yè)中國精英會是 CEBEX 集團(tuán)旗下品牌，該集團(tuán)除了擁有創(chuàng)業(yè)中國精英會之外，還擁有聚焦綠色中國（CCF）、China Events & Logistics Co.(CELC)、創(chuàng)業(yè)中國精英會資本市場系列（CE Premier）、創(chuàng)業(yè)中國精英會產(chǎn)業(yè)系列（CE Industry）、創(chuàng)業(yè)中國精英會基金系列（CE Funds）、創(chuàng)業(yè)中國精英會國際系列（CE International）、創(chuàng)業(yè)中國精英會創(chuàng)業(yè)-法律系列（CE Legal）等多個知名行業(yè)平臺品牌，以及位于北京 CBD 的兩座國際創(chuàng)業(yè)中心。

CEBEX 集團(tuán)總裁 Eric L. Schmidt 先生于2003年創(chuàng)立了創(chuàng)業(yè)中國精英會，并逐步將其打造成為中國創(chuàng)業(yè)家和企業(yè)家的交流平臺。創(chuàng)業(yè)中國精英會現(xiàn)已成長為中國企業(yè)家和投資人團(tuán)體的核心力量。