廣西融資在線融資顧問陳宇
一、廣西小微企業(yè)貸款產(chǎn)品介紹

　　廣西融資在線目前與24家伙伴合作，提供超過80款融資產(chǎn)品。今天為大家簡(jiǎn)單介紹其中四類產(chǎn)品。

　　1.信用類產(chǎn)品：

　　目前信用類融資產(chǎn)品分為三種。

　　一種是通過稅務(wù)信用給企業(yè)進(jìn)行綜合授信，對(duì)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)年限及企業(yè)主的從業(yè)年限都有嚴(yán)格的準(zhǔn)入要求，比較適合具有一定規(guī)模的企業(yè)。包括中國(guó)銀行的“稅貸通”、北部灣銀行的“稅銀通”和交通銀行的“稅融通”。

　　一種是通過政府采購(gòu)的合同為企業(yè)授信，一般以政府采購(gòu)合同為基礎(chǔ)，以政府支付賬戶的收款權(quán)為質(zhì)押，使企業(yè)提前獲得資金以組織生產(chǎn)或采購(gòu)貨物。具體產(chǎn)品有浦發(fā)銀行的“政府采購(gòu)貸”、中信銀行“采購(gòu)貸”和光大銀行的“政采融易貸”。

　　最后一種是金融機(jī)構(gòu)的存量客戶，通過其在銀行機(jī)構(gòu)中的業(yè)務(wù)往來，為企業(yè)進(jìn)行評(píng)級(jí)和綜合授信。相關(guān)產(chǎn)品有華夏銀行的“信用增級(jí)貸”、興業(yè)銀行的“積分貸”和中國(guó)銀行的“票信通”。

　　2.擔(dān)保類產(chǎn)品：

　　擔(dān)保貸款可以看作是一種特殊的信用貸款，以企業(yè)的經(jīng)營(yíng)及盈利情況為判斷依據(jù)，輔以第三方（擔(dān)保人或聯(lián)保企業(yè)）資產(chǎn)狀況擔(dān)保，無(wú)需抵押一類貸款產(chǎn)品。相對(duì)來說很多企業(yè)都會(huì)比較適用這一類的產(chǎn)品。

　　北部灣銀行的“微貸”和“微小貸”，柳州銀行的“微貸通”，郵儲(chǔ)銀行的“小額貸款”以及很多銀行提供的聯(lián)保貸款都屬于擔(dān)保類產(chǎn)品。如果企業(yè)在融資時(shí)找不到擔(dān)保人及聯(lián)保企業(yè)的情況下，可以通過擔(dān)保公司提供擔(dān)保，從銀行進(jìn)行擔(dān)保貸款。這也是目前比較常用的一種方式。目前，擔(dān)保公司的擔(dān)保費(fèi)用，一年大約為3%-5%左右。

　　3.抵押類產(chǎn)品：

　　抵押類產(chǎn)品要求企業(yè)擁有一定的固定資產(chǎn)進(jìn)行抵押。如果企業(yè)在短時(shí)間內(nèi)急需要資金的話可以選擇華夏銀行的“快捷貸”和中國(guó)銀行的“快易貸”。這兩款產(chǎn)品簡(jiǎn)化了一般抵押貸款的流程，最快3天就能放款。

　　而浦發(fā)銀行的“易貸多”、招商銀行的“生意貸”、興業(yè)銀行的“增級(jí)貸”的最大特點(diǎn)就是可以提供額外的抵押率。一般銀行的抵押貸款都是40%-70%的抵押率，這三款產(chǎn)品則可以根據(jù)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)情況和抵押物的評(píng)估價(jià)值最多可提高到200%的抵押率。

　　另外還有一款就是中國(guó)銀行的“企保通”。企業(yè)在中國(guó)銀行以固定資產(chǎn)進(jìn)行抵押貸款的時(shí)候，可以向中行旗下的中銀保險(xiǎn)公司投保，抵押率最高可達(dá)98%。

　　4.質(zhì)押類產(chǎn)品：

　　質(zhì)押類產(chǎn)品可能企業(yè)用的比較少，我在這里也簡(jiǎn)單介紹一下。

　　例如中信證券的“約定式回購(gòu)交易”和國(guó)泰君安證券的“證券約定式購(gòu)回”，就是質(zhì)押類產(chǎn)品。通過這類產(chǎn)品，企業(yè)可以約定的價(jià)格向證券公司賣出特定數(shù)量的標(biāo)的證券，并在約定的時(shí)間，按照約定的價(jià)格將同等數(shù)量的標(biāo)的證券購(gòu)回。一般來說，股票的質(zhì)押率可達(dá)到40%-70%，債券的質(zhì)押率可達(dá)到80%。而融資成本，一年大約為8%-9%。

　　二、金融機(jī)構(gòu)考察企業(yè)什么

　　金融機(jī)構(gòu)在貸款給企業(yè)前主要考察企業(yè)什么？我給大家總結(jié)了4點(diǎn)：

　　1.關(guān)注企業(yè)所生產(chǎn)的產(chǎn)品是否有生命力，有沒有發(fā)展前途，銷售渠道是否順暢；

　　2.管理層是否具備良好的管理能力和資信；

　　3.審核企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表，查看企業(yè)相關(guān)財(cái)務(wù)指標(biāo)，如盈利情況、現(xiàn)金流指標(biāo)；

　　4.銀行還會(huì)到現(xiàn)場(chǎng)去看生產(chǎn)情況、廠房設(shè)備情況。

　　這些都是金融機(jī)構(gòu)對(duì)企業(yè)“第一還款來源”的考察，也是對(duì)企業(yè)最重要的一個(gè)評(píng)判標(biāo)準(zhǔn)。在我們受理的企業(yè)中，有一家曾跟金融機(jī)構(gòu)描述在某地有一批存貨，但金融機(jī)構(gòu)去調(diào)查了解時(shí)發(fā)現(xiàn)根本沒有這批貨，這就讓金融機(jī)構(gòu)對(duì)這個(gè)企業(yè)進(jìn)行了重新審視。

　　三、給企業(yè)的幾點(diǎn)融資建議

　　如果以上的四類產(chǎn)品您都行不通，那么企業(yè)或多或少存在以下幾種情況：初創(chuàng)期企業(yè)、無(wú)有效抵押物、無(wú)擔(dān)保人、經(jīng)營(yíng)尚未穩(wěn)定、未盈利以及資產(chǎn)負(fù)債率過高等。

　　那么我建議這類企業(yè)進(jìn)行內(nèi)涵式融資，如股東增資、股東借款。一項(xiàng)針對(duì)小規(guī)模創(chuàng)業(yè)企業(yè)的資金來源調(diào)查發(fā)現(xiàn)：有24.3%的企業(yè)資金來源于親友籌資。所以說，通過向自己的親朋借款進(jìn)行融資的企業(yè)比例還是挺大的，這也不是什么落面子的事情。另外一個(gè)就是進(jìn)行外延式融資，像天使投資、風(fēng)險(xiǎn)投資（VC）、私募股權(quán)投資（PE）等。

　　在2013年博鰲亞洲論壇年會(huì)上發(fā)布的《小微企業(yè)融資發(fā)展報(bào)告》公布了這么一組數(shù)據(jù)：在有借款的企業(yè)中，78.8%的企業(yè)表示能按期還款；“部分償還”和“未能償還”的比例達(dá)到10%以上；“展期后償還”比例達(dá)到11.1%，不良貸款上升存在潛在壓力。

　　也就是說，有20%的企業(yè)正因?yàn)闆]有一個(gè)融資風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，過度融資，進(jìn)而對(duì)信用產(chǎn)生影響。因此，我建議企業(yè)負(fù)責(zé)人在融資的時(shí)候，要根據(jù)自己企業(yè)情況，做好融資方式與額度、正確的融資渠道和適度的融資規(guī)模的選擇，樹立良好的融資風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)。

　　（以上內(nèi)容由廣西融資在線根據(jù)第一期廣西中小企業(yè)融資開放日現(xiàn)場(chǎng)錄音整理）